WWW.LIB.KNIGI-X.RU
Ѕ≈—ѕЋј“Ќјя  »Ќ“≈–Ќ≈“  Ѕ»ЅЋ»ќ“≈ ј - Ёлектронные материалы
 

Ђ ...ї

ќглавление

ќ—Ќќ¬Ќџ≈ ‘ј “џ » ¬џ¬ќƒџ

1. «јƒјЌ»≈ Ќј ќ÷≈Ќ ”

2. —¬≈ƒ≈Ќ»я ќ «ј ј«„» ≈ ќ÷≈Ќ » » ќЅ ќ÷≈Ќў» ≈

3. ƒќѕ”ў≈Ќ»я » ќ√–јЌ»„»¬јёў»≈ ”—Ћќ¬»я

4. ѕ–»ћ≈Ќя≈ћџ≈ —“јЌƒј–“џ ќ÷≈Ќќ„Ќќ… ƒ≈я“≈Ћ№Ќќ—“»

5. ќѕ»—јЌ»≈ ќЅЏ≈ “ј ќ÷≈Ќ »

6. јЌјЋ»« –џЌ ј ќЅЏ≈ “ј ќ÷≈Ќ »

7. ќѕ»—јЌ»≈ ѕ–ќ÷≈——ј ќ÷≈Ќ » ќЅЏ≈ “ј ќ÷≈Ќ »

7.1. јЌјЋ»« Ќј»ЅќЋ≈≈ Ё‘‘≈ “»¬Ќќ√ќ »—ѕќЋ№«ќ¬јЌ»я

7.2. јЌјЋ»« ћ≈“ќƒќЋќ√»» ќ÷≈Ќ » » ¬џЅќ– ћ≈“ќƒќ¬

7.3. ќ÷≈Ќ ј ¬ –јћ ј’ —–ј¬Ќ»“≈Ћ№Ќќ√ќ ѕќƒ’ќƒј

8. —ќ√Ћј—ќ¬јЌ»≈ –≈«”Ћ№“ј“ќ¬

—≈–“»‘» ј“ —ѕ–ј¬≈ƒЋ»¬ќ… (–џЌќ„Ќќ…) —“ќ»ћќ—“».

ѕ–»Ћќ∆≈Ќ»≈ ј Ц»—ѕќЋ№«ќ¬јЌЌјя ÷≈Ќќ¬јя »Ќ‘ќ–ћј÷»я

ѕ–»Ћќ∆≈Ќ»≈ Ѕ Ц »—’ќƒЌјя »Ќ‘ќ–ћј÷»я

ѕ–»Ћќ∆≈Ќ»≈ ¬ Ц ƒќ ”ћ≈Ќ“џ, ѕќƒ“¬≈–∆ƒјёў»≈  ¬јЋ»‘» ј÷»ё

ќ÷≈Ќў» ј

1. «адание на оценку объект оценки, состав объекта оценки с указанием сведений, достаточных дл€ идентификации каждой из его частей:

23 (двадцать три) квартиры, расположенных в многоэтажном доме по адресу: –оссийска€ ‘едераци€  раснодарский край г.  раснодар  арасунский внутригородской округ ул. им.

Ћеонида Ћаврова, 8.

характеристики объекта оценки и его оцениваемых частей или ссылки на доступные дл€ оценщика документы, содержащие такие характеристики:

23 (двадцать три) квартиры, расположенных в многоэтажном доме по адресу: –оссийска€ ‘едераци€  раснодарский край г.  раснодар  арасунский внутригородской округ ул. им.



Ћеонида Ћаврова, 8.

права на объект оценки, учитываемые при определении стоимости объекта оценки, ограничени€ (обременени€) этих прав, в том числе в отношении каждой из частей объекта оценки:

право собственности в соответствие с действующем √  –‘.

цель оценки:

определение справедливой (рыночной) стоимости в виде конкретного числа в цел€х прин€ти€ управленческих решений. —уждение о возможных границах интервала, в котором, может находитьс€ эта стоимость, не требуетс€.

предполагаемое использование результатов оценки (задачи проведени€ оценки) и св€занные с этим ограничени€ (ограничени€ и пределы применени€ полученного результата):

дл€ прин€ти€ управленческих решений;

отчет не предназначен дл€ совершени€ конкретной гражданско-правовой сделки.

вид стоимости:

справедлива€ (рыночна€) стоимость в соответствии с определением 135 ‘« в действующей редакции и требовани€ми ћеждународного стандарта финансовой отчетности (IFRS) 13 "ќценка справедливой стоимости" (приказ ћинистерства финансов –оссийской ‘едерации от 18.07.2012 N 106н).

основание дл€ проведени€ оценки:

«адание є169 на проведение оценки рыночной стоимости имущества «акрытого паевого инвестиционного фонда недвижимости Ђѕокровскийї от 28 но€бр€ 2016г.

дата оценки:

28 но€бр€ 2016 г.

срок проведени€ оценки (дата определени€ стоимости объекта оценки):

28 но€бр€ 2016 г.

допущени€, на которых должна основыватьс€ оценка:

допущени€ и ограничени€, на которых должна основыватьс€ оценка (св€занные с характеристиками объекта оценка Ц требование ‘—ќє1 п.17): отсутствуют.

допущени€ и ограничени€, использованные оценщиком при проведении оценки (определенные в ходе оценки и св€занные с примен€емой методологией и используемой информацией Ц требование ‘—ќє3 п.8г) приведены в разделе 3 насто€щего отчЄта.

ина€ информацию, предусмотренна€ федеральными стандартами оценки:





отсутствует, не требуетс€.

Ц  Ц  Ц

—ведени€ о заказчике:

«јќ Ђ убанска€ управл€юща€ компани€ї ƒ.”. «ѕ»‘ недвижимости Ђѕокровскийї.

ћесто нахождени€ - 350063, г.  раснодар, ул.  омсомольска€, 57.

ќ√–Ќ 1032304942812, дата присвоени€ 20.08.2003 г.

—ведени€ об исполнителе:

ёридическое лицо, с которым оценщики заключили трудовой договор:

ќбщество с ограниченной ответственностью Ђјналитический центр оценки и консалтингаї

ћесто нахождени€ - 350002, г.  раснодар, ул. —адова€, 49 ќ√–Ќ 1032307152272, дата присвоени€ 06.02.03 г.

—траховой полис ќќќ ЂЅ»Ќ —трахованиеї є5 06 0845 14 00001 902253 выдан 03.02.2016 г., срок действи€ с 10.02.2016 по 09.02.2017 г., страхова€ сумма 30 000 000 (“ридцать миллионов) руб.

тел./факс: 251-16-19, 251-16-20, 251-16-21 e-mail: center_ocenki@mail.ru сайт:http://www.ocenkauga.ru  омпани€ предоставл€ет оценочные услуги уже более 10 лет, с 1997 года.

ѕреобразовавшись в 2000 году в общество с ограниченной ответственностью, ј÷ќ  расширил спектр и географию оказываемых услуг, основна€ специализаци€ компании:

- управленческий консалтинг;

- оценка всех видов собственности (недвижимости, бизнеса, техники и т.п.);

- разработка концепции развити€ объектов недвижимости.

 ачество работы обеспечиваетс€ высокой квалификацией сотрудников компании и подтверждаетс€ позици€ми во всех рейтингах оценочных компаний:

–ј ЂЁкспертї - Ђкомпани€ имеет высокий уровень делового потенциала, высокое качество оценочных услуг и опыт работы в различных отрасл€х и сферах экономикиї;

–ейтинг оценочных компаний Ђёниправэксї - Ђприсвоен наивысший рейтинговый индекс, компани€ характеризуетс€ как финансово-устойчива€ и динамично развивающа€с€, обладает безупречной деловой репутацией, имеет значительный корпоративный ресурс, высокое конкурентное преимущество, привлекательный имидж, перспективные точки ростаї;

–ейтинг журнала Ђƒеньгиї проводимого среди оценочных компаний –оссии, компани€ входит в двадцатку лидеров - наиболее надежных и успешных оценочных фирм –‘.

—ведени€ об оценщике:

ќценщик Ѕарсук “ать€на ¬алентиновна, член Ќѕ —–ќ Ђƒеловой —оюз ќценщиковї (регистрационный номер в едином государственном реестре саморегулируемых организаций оценщиков: є0471) с 17.02.2012 г. (свидетельство о членстве є 471), реестр оценщиков Ќѕ —–ќ Ђƒеловой —оюз оценщиковї размещен на сайте http://www.srodso.ru/default.aspx диплом о профессиональной переподготовке по программе Ђќценка стоимости предпри€ти€ (бизнеса) ѕѕ є148352 от 27.06.2001 г., ответственность оценщика застрахована на 3 000 000 рублей в ќќќ ЂЅ»Ќ —трахованиеї, срок действи€ страховки с 10.02.2016 г. до 09.02.2017 года (полис є 5 06 0845 00 47001 902250 выдан 03.02.2016 г.);

стаж работы в оценочной де€тельности Ц 15 лет.

—тепень участи€ специалиста в проведении оценки объекта оценки: отчЄт полностью подготовлен “.¬. Ѕарсук.

ћестонахождение оценщика: во врем€ составлени€ данного отчета оценщик находилс€ по адресу: 350002, г.  раснодар, ул. —адова€, 49.

»нформаци€ обо всех привлекаемых к проведению оценки и подготовке отчета об оценке организаци€х и специалистах:

Ќе привлекались.

Ц  Ц  Ц

–езультат оценки ограничиваетс€ следующими услови€ми и допущени€ми:

ќценщики исходили из того, что предоставленна€ информаци€ и данные €вл€ютс€ точными и правдивыми. “ем не менее, ќценщики там, где это возможно, делаютс€ ссылки на источник информации дл€ того, чтобы пользователь отчета мог сам определить степень достоверности исходной информации.

ќценщики предполагают отсутствие каких-либо скрытых дефектов, вли€ющих на состо€ние и правовое положение объекта оценки, кроме оговоренных в отчете.

ќценщики не несет ответственность ни за наличие таких скрытых дефектов, ни за необходимость вы€влени€ таковых. ќтветственность также не возникает и в случае обнаружени€ скрытых дефектов впоследствии.

ƒанна€ оценка действительна лишь на дату оценки. ќценщик не принимает на себ€ никакой ответственности за изменение социальных, экономических и физических факторов, которые могут произойти после этой даты, и таким образом, повли€ть на стоимость объекта оценки.

Ќасто€щий отчет достоверен лишь в полном объеме и лишь в указанных в нем цел€х. «аказчик не может использовать ќтчет (или любую его часть) иначе, чем это предусмотрено договором об оценке.

ƒанный отчет и результаты оценки стоимости €вл€ютс€ конфиденциальными и предназначены только дл€ использовани€ «аказчиком. —ледовательно, в соответствии с существующей практикой мы не берем на себ€ ответственности перед какой-либо другой стороной в отношении всего или части содержани€ данного отчета.

4. ѕримен€емые стандарты оценочной де€тельности

ѕроведенна€ оценка и оформленный отчет выполнены в соответствии с:

‘едеральным стандартом оценки є 1 Ђќбщие пон€ти€ оценки, подходы к оценке и требовани€ к проведению оценки (‘—ќ є1)ї, утвержденным приказом ћинэкономразвити€ –оссии от 20.05.15 г. є297;

‘едеральным стандартом оценки є 2 Ђ÷ель оценки и виды стоимости (‘—ќ є2)ї, утвержденным приказом ћинэкономразвити€ –оссии от 20.05.15 г. є298;

‘едеральным стандартом оценки є 3 Ђ“ребовани€ к отчету об оценке (‘—ќ є3)ї, утвержденным приказом ћинэкономразвити€ –оссии от 20.05.15 г. є299;

‘едеральным стандартом оценки є 7 Ђќценка недвижимости (‘—ќ є7)ї, утвержденным приказом ћинэкономразвити€ –оссии от 25.09.14 г. є611;

—тандартами и правилами оценочной де€тельности Ќѕ —–ќ Ђƒеловой союз оценщиковї, утвержденными и введенными в действие »сполнительной дирекции

ƒ—ќ (от 20.12.2010г.):

- ќ—“ ƒ—ќ 1.01 Ђ÷ели, сфера применени€ и организаци€ стандартовї

- ќ—“ ƒ—ќ 2.03 Ђ—оставление отчЄта об оценкеї

- ќ—“ ƒ—ќ 3.01 Ђќценка стоимости недвижимого имуществаї

- ѕравила оценочной де€тельности ƒ—ќ ƒанные стандарты в соответствии с ‘едеральным «аконом Ђќб оценочной де€тельности в –оссийской ‘едерацииї є135 - ‘« от 29 июл€ 1998 года (в действующей редакции) €вл€ютс€ об€зательными, так же выполн€ютс€ все остальные требовани€ указанного федерального закона.  роме того, в соответствии с задачами оценки, учитываютс€ требовани€ IFRS 13 (приказ ћинистерства финансов –оссийской ‘едерации от 18.07.2012 N 106н).

Ц  Ц  Ц

ќценке подлежат: 23 (двадцать три) квартиры, расположенных в многоэтажном доме по адресу: –оссийска€ ‘едераци€  раснодарский край г.  раснодар  арасунский внутригородской округ ул. им. Ћеонида Ћаврова, 8.

ќписание объекта составлено на основании предоставленных заказчиков данных.

∆илой комплекс на ул. им. Ћеонида Ћаврова, 8 ∆  Ђ»мпериалї состоит из 5 жилых многоэтажных жилых домов переменной этажности со встроенными помещени€ми общественного назначени€ (Ћитер 1-5) расположен по адресу: г.  раснодар,  арасунский внутригородской округ, ул. им.

Ћеонида Ћаврова, 8. —троительство жилого комплекса осуществл€етс€ ќќќ Ђёг—трой»мпериалї (ќ√–Ќ 1132309005289, »ЌЌ 2309137163) на земельном участке с кадастровым є 23:43:0410081:1337 принадлежащим застройщику на праве аренды.

—рок сдачи Ћитера 1 Ц первое полугодие 2015 г.

—рок сдачи Ћитера 2 Ц 4 квартал 2014 г.

—рок сдачи Ћитера 3 Ц 4 квартал 2014 г.

—рок сдачи Ћитера 4 Ц 4 квартал 2014 г.

—рок сдачи Ћитера 5 Ц 4 квартал 2014 г.

ќценке подлежат следующие квартиры:

Ц  Ц  Ц

јнализ рынка и определение ценообразующих факторов основывались методологии изложенной в монографи€х и стать€х:

‘ридман ƒжек, ќрдуэй Ќиколас, јнализ и оценка принос€щей доход недвижимости / пер. с англ. ћ. : ƒело, 1997. 480 с.

ќценка недвижимости Ц 11-е изд. / пер. с англ. под общ. ред. ». Ћ. јртЄменкова.

Ц 2-е изд., испр. и доп. - ћ. : ќќ Ђ–оссийское ќбщество ќценщиковї, 2007. 944 с.

—пецифика ценообразовани€ на рынке жиль€ и факторы, вли€ющие на цену недвижимости / Ќ. ¬. –одионова. Ц 26/05/2009 // јудит и финансовый анализ. Ц 2009. Ц є 02. (http://www.auditfin.com/fin/2009/2/Rodionova/Rodionova%20.pdf) ћаркетинговый анализ тенденций ценообразовани€ на рынке первичной недвижимости Е / —тукалов ƒ. ¬., ”хова ј. ». // ∆урнал ¬естник ёжно”ральского государственного университета.

—ери€: Ёкономика и менеджмент ¬ыпуск є 1 / том 7 / 2013 (http://cyberleninka.ru/article/n/marketingovyy-analiztendentsiy-tsenoobrazovaniya-na-rynke-pervichnoy-nedvizhimosti-g-chelyabinska) —тоимость жилой недвижимости зависит от различных факторов, которые могут рассматриватьс€ на трЄх уровн€х: региональный, локальный и фактический:

ѕервый уровень факторов не зависит непосредственно от объекта недвижимости, но косвенно вли€ет на процессы, происход€щие с недвижимостью на рынке. Ќа стоимость жиль€ вли€ет состо€ние общей экономической конъюнктуры Ц прослеживаетс€ ли экономический рост либо его перспективы. Ќемаловажными €вл€ютс€ факторы государственного регулировани€, а именно политика в сфере недвижимости и нового строительства, природноклиматические услови€ и экологическа€ ситуаци€.

—реди локальных факторов могут быть перспективы развити€ всего города, наличие и характер мест приложени€ труда, степень развитости жилой инфраструктуры, характер и функциональные особенности застройки и др.

”ровень непосредственного окружени€ (фактический) св€зан с объектом недвижимости и обусловлен его характеристиками (например, уровень комфортности квартир, жила€ площадь, этажность и множество других факторов).

‘акторы регионального и локального уровн€ определ€ют стоимость недвижимости в долгосрочном плане, их анализ позвол€ет пон€ть тенденции рынка, степень адекватности рыночных цен, однако не пригоден дл€ оценки справедливой (рыночной) стоимости конкретного объекта недвижимости по состо€нию на текущую дату, по причине чего факторы регионального и локального уровн€ не рассматриваютс€ в данном отчЄте.

јнализ вли€ни€ общей политической и социально-экономической обстановки на рынок оцениваемого объекта –ынок недвижимости находитс€ под значительным вли€нием факторов, определ€ющих социально-экономическое развитие как страны в целом, так и конкретного региона:

изменение общей социально-экономической ситуации и региональной экономической конъюнктуры;

изменение в денежной политике определ€ющие доступность средств финансировани€ сделок купли-продажи недвижимости;

изменение в законодательстве по регулированию рынка недвижимости и в налоговом законодательстве и т.п.

»сточники информации - ћакроэкономика:

ћинистерство экономического развити€ –оссийской ‘едерации - ћониторинг и анализ социально-экономического развити€ –оссийской ‘едерации и отдельных секторов экономики http://economy.gov.ru/minec/activity/sections/macro/index и прогнозы социально-экономического развити€ –оссийской ‘едерации и отдельных секторов экономики http://economy.gov.ru/minec/activity/sections/macro/prognoz ÷ентральный банк –оссийской ‘едерации - —татистика http://www.cbr.ru/statistics/ и информационно-аналитические материалы http://www.cbr.ru/analytics/ ‘едеральна€ служба государственной статистики http://www.gks.ru/

»сточники информации - –егиональна€ специфика:

јдминистраци€  раснодарского кра€ Ц ќбщие сведени€ и экономика кра€ http://krasnodar.ru/content/36/show/29838/ “ерриториальный орган ‘едеральной службы государственной статистики по  раснодарскому краю ( раснодарстат) http://krsdstat.gks.ru/ ћинистерство экономики  раснодарского кра€ - јнализ и прогноз макроэкономики http://economy.krasnodar.ru/macroeconomics/ јдминистраци€ муниципального образовани€ город  раснодар Ц ќбщие сведени€ и экономика города, градостроительные регламенты http://krd.ru/ ѕо оценке ћинэкономразвити€ –оссии, сезонно сглаженный индекс ¬¬ѕ после стабилизации в мае - июле в августе вышел в положительную область, составив 0,3 % м/м. ѕозитивную динамику с сезонной корректировкой показали обрабатывающие производства, сельское хоз€йство, платные услуги населению.

»нфл€ци€ на фоне падени€ спроса на недвижимость замедл€ет падение цен и ещЄ больше снижает ликвидность жилой недвижимости (увеличиваетс€ разрыв между желанием продавца продать дороже чем объект стоил раньше и платЄжеспособным спросом при снижении инвестиционной активности).

–ост стоимости капитала (кредитных ставок) и снижение темпов роста объЄмов кредитовани€ дополнительно сокращают платЄжеспособный спрос и, соответственно, снижают ликвидность объектов недвижимости.

ѕо итогам первого полугоди€ 2016 года экономика  раснодарского кра€ так же продолжает демонстрировать спад, но с замедлением темпов падени€ по сравнению с динамикой 2015 года.

ќбъем работ по виду де€тельности Ђ—троительствої замедл€ет падение второй мес€ц подр€д (-2,0 % г/г в августе, -3,5 % в июле). Ќесмотр€ на то, что ситуаци€ в отрасли остаетс€ сложной, на фоне некоторого улучшени€ в промышленности можно предположить начало умеренного восстановлени€ в строительстве.

ѕроизводство стройматериалов, в свою очередь, показывает разнонаправленную динамику по товарным группам: выпуск цемента (-8,8 % г/г в августе) и блоков (-27,8 % г/г) ускорил падение, выпуск кирпича (-9,5 % г/г) и железобетонных конструкций (-8,2 % г/г) наоборот замедлил спад. —овокупный индекс производств прочих неметаллических минеральных продуктов (стройматериалов) по итогам августа вырос на 0,3 %, выйд€ в область положительных значений впервые с феврал€ 2015 года.

—охран€ютс€ высокие темпы жилищного строительства Ц введено более 2,5 млн.

кв метров жиль€ с ростом на 20,2%. ¬первые в своей истории  убань вышла в лидеры среди регионов –оссии по вводу жиль€.

ќпределение сегмента рынка, к которому принадлежит оцениваемый объект ¬ насто€щем отчете жилые помещени€ Ц квартирой в многоэтажном доме.

ƒанный объект оценки не может сравниватьс€ нежилыми помещени€ми, предназначенными под коммерческое использование (иные ценообразующие факторы Ц например наличие коммуникаций, пешеходного трафика), также не может сравниватьс€ с индивидуальными жилыми домами (иные ценообразующие факторы Ц например наличие земельного участка, сада).

“аким образом, исследуетс€ рынок жилых квартир в многоквартирных домах в районе расположени€ оцениваемой квартиры за период в 1 мес€ц до даты оценки.

јнализ фактических данных о ценах.

ƒл€ анализа ценообразующих факторов и обосновани€ диапазонов их значений используетс€ аналитика информационных и риэлтерских агентств:

≈жемес€чный и еженедельный мониторинги ÷ентра исследований и аналитики √  ЂЅюллетень Ќедвижимостиї (http://www.bn.ru/krasnodar/);

≈женедельна€ аналитика журнала о недвижимости Ђћаклерї (электронна€ верси€ http://makler-press.wix.com/makler) “екущий мониторинг цен портала –осриэлтЃ (www.rosrealt.ru/Krasnodar/cena);

“екущий мониторинг цен портала ¬естум.RU (http://krasnodar.vestum.ru/indexes/);

јналитика и исследовани€ MACON Realty Group http://macon-realty.ru/ јналитика и исследовани€ Knight Frank http://www.knightfrank.ru/research/ јналитика и исследовани€ GVA Sawyer http://www.gvasawyer.ru јналитика и исследовани€ ќќќ Ђ»нформационно-аналитический центр недвижимости и бизнесаї. √  ЂёЋј—ї http://realty.south.ru/analitika/ ѕо итогам III квартала 2016 года на вторичном рынке квартир по городу среднее значение цены 1 кв.м. общей площади квартир составило 52 109 руб., что на 1,1 % дешевле показател€ среднего значени€ цены 1 кв.м. II квартала 2016 года года.

¬ зависимости от района города, количества комнат, площади квартир, типа дома, уровн€ внутренней отделки помещений, цена 1 кв.м. варьируетс€ в диапазоне от 17 647 руб. до 161 538 руб.

≈сли рассматривать структуру предложений о продаже жиль€ по типам квартир, то необходимо отметить, что первое место, как обычно, принадлежит однокомнатным квартирам: 48,79 % предложений от общего количества по городу. Ќа долю двухкомнатных квартир приходитс€ 32,47 %, а трехкомнатных - 15,86 %. ћеньше всего предложений, как обычно, принадлежит многокомнатным квартирам: всего 2,88 %.

»з них самыми дорогими €вл€ютс€ многокомнатные квартиры: среднее значение цены 1 кв.м. составило 60 072 руб. —амый низкий уровень оказалс€ у однокомнатных квартир: 49 817 руб. за 1 кв.м. —реднее значение цены 1 кв.м. двухкомнатных и трехкомнатных квартир составил 52 137 руб. и 53 683 руб. соответственно.

Ќа первичном рынке в 3 квартале 2016 года в целом, по городу среднее значение цены 1 кв.м. общей площади квартир Ц новостроек, составл€ет 43 448 рублей. ÷ена 1 кв.м. варьируетс€ в диапазоне от 18 182 рублей до 97 561 рублей.

»сточник информации: http://realty.south.ru/analitika/ јнализ основных факторов, вли€ющих на спрос, предложение и цены.

»з ценообразующих факторов, оказывающих наиболее существенное вли€ние на стоимость земельного участка, следует выделить факторы:

Ц  Ц  Ц

√руппа 1 - местоположение:

округ, микрорайон:

согласно данным мониторинга портала Realty.south.ru о средних ценах на квартиры одного типа, в зависимости от микрорайона средн€€ цена может измен€тьс€ от 38-40 т.р./кв.м. на окраинах города до 80 т.р./кв.м., в центре, в благоустроенных спальных районах средн€€ (‘ћ–, „ћ–, ёћ–) цена 52-65 т.р./кв.м.

транспортна€ доступность, обеспеченность общественным транспортом:

согласно данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї близость общественного транспорта в пределах 200 м. увеличивает стоимость квартиры на 1-3% (в зависимости от типа транспорта), удалЄнность более чем на 400 м.

снижает на 1-2% и удалЄнность более чем на 1 км. снижает на 2-4%;

объекты социальной инфраструктуры микрорайона в пределах пешей доступности:

согласно данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї близость школ, магазинов, больниц и т.п. в пределах 200 м. увеличивает стоимость квартиры на 1-3% (в зависимости от насыщенности инфраструктуры), удалЄнность более чем на 400 м. снижает на 1-2% и удалЄнность более чем на 1 км. снижает на 2-4%;

объекты промышленной инфраструктуры микрорайона:

согласно данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї близость промзоны в пределах 500 м. снижает стоимость квартиры на 2-4%, а близость шумных объектов на 5-10%.

состо€ние прилегающей территории:

согласно данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї близость парков, водоЄмов в пределах 500 м. увеличивает стоимость квартиры на 2-4%;

√руппа 2 - жилой дом, в котором расположена оцениваема€ квартира:

тип и состо€ние здани€:

согласно данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї квартиры в домах повышенной комфортности предлагаютс€ по ценам на 3-5% выше, чем в современных стандартных, а в домах старой постройки на 2-5% ниже материал наружных стен:

согласно данным мониторинга портала Realty.south.ru о средних ценах, в зависимости от материала наружных цен цена может измен€тьс€ в пределах 2состо€ние и оснащение дворовой территории:

согласно данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї квартиры в домах с организованной парковкой предлагаютс€ по ценам на 2-3% выше, чем без таковой, детска€ площадка во дворе так же добавл€ет 1-2% к цене квартиры состо€ние и оборудование подъезда:

согласно данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї требующий ремонта подъезд снижает стоимость квартиры в доме на 3-4%, а дополнительна€ инфраструктура (вахтЄр, мусоропровод, камеры), повышает цену на 3-5%

√руппа 3 - характеристика оцениваемой квартиры:

этаж расположени€: наибольшим спросом пользуютс€ квартиры на 3-6 этажах, по данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї цена квартиры на первом этаже снижаетс€ на 2-5% (в зависимости от окружени€ дома), а цена квартиры на последнем этаже снижаетс€ на 1-3%, в случае расположение квартиры на 4-5 этажах в доме без лифта цена может снижатьс€ на 5-15%.

количество комнат, их площадь, кв. м.:

согласно данным мониторинга портала Realty.south.ru в зависимости от количества комнат в квартире еЄ средн€€ цена может измен€тьс€ от 49,3 т.р./кв.м. в трЄхкомнатной до 50,6 т.р./кв.м., в однокомнатной квартире.

санузел: согласно данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї

квартиры с двум€ санузлами предлагаютс€ по ценам на 3-5% выше, чем с одним раздельным, а совмещение санузла несколько снижает цену квартиры, не более чем на 2%.

лоджи€ (балкон): согласно данным аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї

второй балкон (лоджи€) повышает цену на 1-2%, а их отсутствие снижает цену на 1-2% состо€ние объекта: стоимость стандартных ремонтных работ под ключ (ламинат, обои, нат€жные потолки) составл€ет 6-8 т.р./кв.м. (данные строительных компаний MegaOtdelka (http://megaotdelka.ru/52.html), —трой-ћакс (http://stroimaxx.ru/prays_list), при этом при реализации квартиры стоимость ремонта возмещаетс€ обычно не более чем на 40-60%, в результате выдел€ютс€ следующие типы состо€ни€:

Ђжилоеї или Ђремонт после строителейї (разные состо€ни€, но равнозначные по вли€нию на цену) Ц ремонт не требуетс€, но веро€тно будет произведЄн новым собственником Ц €вл€етс€ базовым, часто встречающимс€ состо€нием, Ђпосле ремонтаї Ц добавл€ет к цене квартиры 3-5 т.р./кв.м.

Ђдизайнерский ремонтї Ц добавл€ет к цене квартиры до 10 т.р./кв.м.

Ђтребует ремонтаї или Ђпредчистова€ отделкаї - (разные состо€ни€, но равнозначные по вли€нию на цену), снижает цену квартиры на 3-5 т.р./кв.м.

вид из окон:

окно во двор повышает цену на 1-2%, а окна на шумную проезжую часть снижают цену на 3% и более (данные аналитики журнала о недвижимости Ђћаклерї).

ќсновные выводы относительно рынка.

јнализ рынка позволил сделать следующие выводы:

¬ли€ние общей политической и социально-экономической обстановки на рынок оцениваемого объекта отрицательное и выражаетс€ в снижении спроса на недвижимость, в том числе жилую.

»сследуетс€ рынок жилых квартир в многоквартирных домах в районе расположени€ оцениваемой квартиры за период в 1 мес€ц до даты оценки.

— учЄтом сниженного спроса основное внимание следует обращать на предложени€ квартир с минимальными ценами.

ѕо данным ќќќ Ђ»нформационно-аналитический центр недвижимости и бизнесаї

в 3 квартале 2016 г. (http://www.realty-krasnodar.ru/analitika/) средн€€ стоимость квартир на вторичном рынке составл€ет 52 109 тыс. руб.

ѕо данным ќќќ Ђ»нформационно-аналитический центр недвижимости и бизнесаї

на первичном рынке в 3 квартале 2016 года в целом, по городу среднее значение цены 1 кв.м. общей площади квартир Ц новостроек, составл€ет 43 448 рублей.

÷ена 1 кв.м. варьируетс€ в диапазоне от 18 182 рублей до 97 561 рублей.

¬ зависимости от района города, количества комнат, площади квартир, типа дома, уровн€ внутренней отделки помещений, цена 1 кв.м. варьируетс€ в диапазоне от 17 647 руб. до 161 538 руб.

÷ены на однокомнатные квартиры соответствуют средним или превышают их в пределах 5%.

ќбъем проведенного исследовани€ рынка достаточен дл€ выполнени€ оценки рыночной стоимости оцениваемого объекта.

7. ќписание процесса оценки объекта оценки

ќценщик осуществил сбор и анализ информации, необходимой дл€ проведени€ оценки объекта оценки. ќценщик изучил количественные и качественные характеристики объекта оценки, собрал информацию, существенную дл€ определени€ стоимости объекта оценки теми подходами и методами, которые на основании суждени€ ќценщика должны быть применены при проведении оценки.

ќценка была произведена согласно следующей последовательности определени€ стоимости объекта оценки:

1. «аключение с заказчиком договора на проведение оценки: на этом этапе ќценщик идентифицировал реальные объекты собственности, и определил св€занные с ними юридические права. —торонами были определены все существенные услови€ проведени€ оценки, а также выбрана дата оценки.

2. —бор и анализ информации, необходимой дл€ проведени€ оценки: на этом этапе были вы€влены и определены размеры и характеристики реальных активов, была собрана детальна€ информаци€, относ€ща€с€ к оцениваемым объектам. “ак же на данном этапе ќценщик исследовал отраслевые, территориальные, экономические, политические и прочие аспекты сложившегос€ рынка.

3. ѕрименение подходов к оценке: на этом этапе ќценщик исследовал возможные варианты использовани€ объекта оценки и выбрал признанный рынком и соответственно предполагающий наибольшую величину стоимости вариант, в соответствии которым стро€тс€ все дальнейшие расчеты. ƒалее был осуществлен выбор методов оценки и осуществлены необходимые расчетов.

4. —огласование (обобщение) результатов применени€ подходов к оценке и определение итоговой величины стоимости объекта оценки: на данном этапе, анализиру€ полученные величины справедливой (рыночной) стоимости различными методами, ќценщик приходил к выводам об итоговой величине стоимости объекта оценки.

5. —оставление и передача заказчику отчета об оценке: на данном этапе все результаты, полученные на предыдущих этапах, свод€тс€ воедино, и излагаютс€ в виде развернутого повествовательного письменного доклада об оценке, предоставл€емого, в соответствии с договором на оценку, «аказчику.

7.1. јнализ наиболее эффективного использовани€

ѕод наиболее эффективным способом использовани€ (далее по тексту Ч ЌЁ») объекта оценки понимаетс€ Ђнаиболее веро€тное использование имущества, €вл€ющеес€ физически возможным, рациональным, правомочным, финансово осуществимым и, в результате которого, стоимость оцениваемого имущества будет максимальнойї.

 ак следует из определени€ справедливой (рыночной) стоимости, способ использовани€ недвижимости, определ€ющий ее наиболее эффективное использование, должен быть типичен дл€ рынка недвижимости того района, где она расположена.

ќценщик в данном разделе отчета сводит варианты использовани€ ќбъекта к тем, которые наиболее веро€тны в сложившихс€ рыночных реали€х и правовом поле. ЌЁ» Ч это типичное использование дл€ данной местности, апробированное рынком.

ќценщики изучили специфику, местоположение и состо€ние объекта и пришли к выводу, что указанные факторы максимально соответствуют текущему использованию (специализированный объект, предназначенный дл€ жиль€) в качестве жилой квартиры и оно €вл€етс€ наилучшим.

7.2. јнализ методологии оценки и выбор методов

ќсновными подходами, используемыми при проведении оценки, €вл€ютс€ сравнительный, доходный и затратный подходы. ќценщик вправе самосто€тельно определ€ть необходимость применени€ тех или иных подходов к оценке и конкретных методов оценки в рамках применени€ каждого из подходов. ѕри выборе используемых при проведении оценки подходов учитываетс€ не только возможность применени€ каждого из подходов, но и цели и задачи оценки, предполагаемое использование результатов оценки, допущени€, полнота и достоверность исходной информации (статьи 11 и 24 ‘—ќ 1).

ƒоходный подход - совокупность методов оценки, основанных на определении ожидаемых доходов от использовани€ объекта оценки. ƒоходный подход рекомендуетс€ примен€ть, когда существует достоверна€ информаци€, позвол€юща€ прогнозировать будущие доходы, которые объект оценки способен приносить, а также св€занные с объектом оценки расходы (статьи 15 и 16 ‘—ќ 1).

¬ насто€щее врем€ в аренду квартиры сдаютс€ только гражданами, у которых по какой-либо причине в собственности оказываетс€ излишн€€ жила€ недвижимость.

“ипичные инвесторы не рассматривают жилую недвижимость как доходную из-за слишком низкого уровн€ дохода по сравнению с другими видами инвестиций (арендна€ плата меньше процентов по депозитам банков).

“аким образом, при оценке справедливой (рыночной) стоимости жилой недвижимости в рамках доходного подхода возникает погрешность при определении в денежном выражении выгод, генерируемых объектом оценки, так как в большей степени они несут социальную роль и завис€т от субъективности. ƒанный факт снижает достоверность (точность) результата, полученного в рамках доходного подхода и может исказить окончательный результат.

ѕринима€ во внимание весомость приведЄнных выше аргументов против использовани€ доходного подхода, ќценщик прин€л решение отказатьс€ от его применени€ в рамках данного ќтчЄта.

«атратный подход - совокупность методов оценки стоимости объекта оценки, основанных на определении затрат, необходимых дл€ приобретени€, воспроизводства либо замещени€ объекта оценки с учетом износа и устареваний. «атратный подход преимущественно примен€етс€ в тех случа€х, когда существует достоверна€ информаци€, позвол€юща€ определить затраты на приобретение, воспроизводство либо замещение объекта оценки (статьи 18 и 19 ‘—ќ 1).

ќбъект оценки представл€ет собой квартиру в многоквартирном жилом доме Ц т.е.

часть здани€, причЄм незначительную часть. ќпределение затрат необходимых дл€ приобретени€, воспроизводства либо замещени€ квартиры невозможно, определение затрат необходимых дл€ приобретени€, воспроизводства либо замещени€ всего здани€ и вычленение из них доли оцениваемой квартиры нецелесообразно так как ведЄт к значительным погрешност€м.

ѕринима€ во внимание весомость приведЄнных выше аргументов против использовани€ затратного подхода, ќценщик прин€л решение отказатьс€ от его применени€ в рамках данного ќтчЄта.

—равнительный подход - совокупность методов оценки, основанных на получении стоимости объекта оценки путем сравнени€ оцениваемого объекта с объектами-аналогами. —равнительный подход рекомендуетс€ примен€ть, когда доступна достоверна€ и достаточна€ дл€ анализа информаци€ о ценах и характеристиках объектов-аналогов. ѕри этом могут примен€тьс€ как цены совершенных сделок, так и цены предложений (статьи 12 и 13 ‘—ќ 1).

ќбоснованный выбор конкретных методов сравнительного подхода:

оценка в рамках сравнительного подхода произведена методом пр€мого сравнительного анализа продаж. ƒанный выбор был сделан так как рынок аналогичных объектов недостаточно развит дл€ применени€ статистических методов (слишком мала€ выборка), а выбранный метод позвол€ет получать адекватные результаты при наличии хот€ бы трех аналогов и кроме того характеризуетс€ легкостью воспри€ти€.

7.3. ќценка в рамках сравнительного подхода

ћетод пр€мого сравнительного анализа продаж основываетс€ на предпосылке, что субъекты на рынке осуществл€ют сделки купли-продажи по аналогии, т.е. основыва€сь на информации об аналогичных сделках. ƒругими словами, подход имеет в своей основе предположение, что благоразумный покупатель за выставленный на продажу объект заплатит не большую сумму, чем та, за которую можно приобрести аналогичный по качеству и пригодности объект.

ƒанный подход включает сбор данных о рынке продаж и предложений по объектам, сходных с оцениваемым. ÷ены на объекты-аналоги затем корректируютс€ с учетом параметров, по которым объекты отличаютс€ друг от друга.

¬ыбор единицы сравнени€.

ќценщиком были проанализированы объ€влени€ о продаже и покупке аналогичных объектов и вы€влено, что единственной единицей сравнени€ может служить характеристика общей площади квартиры (указанна во всех объ€влени€х как наиболее важна€ характеристика), все остальные возможные единицы сравнени€ (строительный объЄм, высота потолков и т.п.) указываютс€ в незначительной части объ€влений, что свидетельствует о том, что на рынке признана только одна единица сравнени€ Ц численное выражение общей площади объекта. “аким образом, учитыва€ назначение оцениваемого объекта, ќценщик в качестве единицы сравнени€ принимает рыночно признанную величину Ц общую площадь квартиры в квадратных метрах.

ќпределение элементов сравнени€.

ќценщиком были проанализированы все возможные элементы сравнени€ и отобраны наиболее значимые из них (вли€ющие на величину справедливой (рыночной) стоимости).

ќценщиком анализируютс€ отличи€ объектов аналогов от оцениваемого объекта по всем элементам сравнени€ и, на основе этого, внос€тс€ соответствующие корректировки к стоимости на единицу сравнени€. ќтрицательна€ корректировка вноситс€ в случае, если по данному показателю аналог превосходит объект оценки, а положительна€ - если по данному показателю аналог ему уступает.

ѕроцентные поправки внос€тс€ путем умножени€ цены продажи аналога или его единицы сравнени€ на величину процентной поправки.

—тоимость оцениваемого объекта с учетом процентной поправки выгл€дит следующим образом:

Ц  Ц  Ц

»з формулы видно, что процентна€ поправка может быть отнесена как к цене продажи аналога в целом, так и к цене продажи его единицы сравнени€. Ёто свидетельствует о том, что величины процентных поправок не завис€т от количества элементов сравнени€.

Ќа этапе сбора информации ќценщику не удалось собрать достаточное количество документально подтверждЄнных данных о состо€вшихс€ сделках куплипродажи аналогичных объектов.

ѕричиной послужила распространЄнна€ в российском деловом обороте практика сохранени€ подобной информации в режиме конфиденциальности, т.е. отсутствие свободного доступа к базам данных (листингам), где хранитс€ документально подтверждЄнна€ информаци€ об услови€х сделок.

ѕри сравнительном анализе стоимости объекта оценки с ценами аналогов ќценщик использовал данные по ценам предложений (публичных оферт) аналогичных объектов, вз€тых из открытых источников (печатных изданий, официальных интернетсайтов и т.п.). “акой подход, по мнению ќценщика, оправдан с той точки зрени€, что потенциальный покупатель прежде, чем прин€ть решение о покупке объекта недвижимости проанализирует текущее рыночное предложение и придет к заключению о возможной цене предлагаемой квартиры, учитыва€ все его достоинства и недостатки относительно объектов сравнени€.

ѕри отсутствии в свободном доступе баз данных (листингов) с ценами реальных сделок, на которые опираютс€ в своей работе оценщики большинства стран мира, ќценщик справедливо сделал вывод, что данные публичных оферт наиболее близки к реальным ценам сделок купли-продажи, и, следовательно, в наибольшей степени отвечают требовани€м российского законодательства в области оценки.

“аким образом, ќценщиком в процессе расчЄтов были использованы данные, именуемые в √  –‘ как Ђофертаї и Ђпублична€ офертаї (—т. 435 и 437). —ледовательно, ќценщик гипотетически (с учетом соответствующих корректировок) предполагал, что лицо, Ђсделавшее предложение, считает себ€ заключившим договор с адресатом, которым будет прин€то предложениеї.

Ц  Ц  Ц

”дельный вес в общей стоимости определ€етс€ как частное от делени€ обратного коэффициента (по отношению к сумме поправок) конкретного объекта сравнени€ к общей сумме этих коэффициентов.

ќбоснование корректирующих поправок (описываютс€ только элементы сравнени€ требующие внесени€ корректировки, элементы по которым не вы€влено различий (корректировка равна 0) не описываютс€).

 орректировка на уторговывание ќпредел€лась на основании данных компании Ќј "јссоциаци€ развити€ рынка недвижимости —тат–иэлт" по состо€нию на 01.01.2016 г.

Ц  Ц  Ц

–анее, методом пр€мого сравнительного анализа продаж в рамках сравнительного подхода ќценщику удалось определить ориентир справедливой (рыночной) стоимости объектов оценки. ¬ силу объективных причин, изложенных выше, оценка проведена только в рамках одного подхода - сравнительного.

“аким образом, –езультаты оценки, проведенные расчеты и анализ, приведены в описательной части отчета, следующей ниже.

ѕроведенный анализ позвол€ет сделать вывод, что справедлива€ (рыночна€) стоимость оцениваемых объектов (она же результат расчетов в рамках сравнительного подхода) составл€ет на дату оценки:

Ц  Ц  Ц

ќграничени€ и пределы применени€ полученного результата:

ќценщик особо подчеркивает, что стоимость, установленна€ в насто€щем отчете, €вл€етс€ рекомендуемым на основе знаний и ограниченного опыта ќценщика первоначальным ориентиром, однако эта стоимость может и должна быть скорректирована в рамках предусмотренных законодательством переговоров.

ќценщик особо обращает внимание «аказчика на то, что ни одна сделка на рынке не должна пройти точно по установленной стоимости.

–езультат оценки достоверен лишь в рамках той задачи оценки, котора€ была сообщена оценщику «аказчиком при заключении договора на оценку.

÷ена, установленна€ в случае заключени€ реальной сделки, может значительно отличатьс€ от стоимости, определенной в насто€щем отчете, вследствие таких факторов как: мотивы сторон, объем и качество рекламы, умение сторон вести переговоры, услови€ сделки, качество проведени€ торгов, и иные существенные факторы, непосредственно относ€щиес€ к ќбъекту оценки и не представленные ќценщику.

—ертификат справедливой (рыночной) стоимости.

ћы, нижеподписавшиес€, данным удостовер€ем, что в соответствии с имеющимис€ у нас данными:

¬се сведени€ известные ќценщику, которые необходимы дл€ полного и недвусмысленного толковани€ результатов проведени€ оценки объекта оценки, отраженных в отчете приведены в данном отчете.

сделанный анализ, высказанные мнени€ и полученные выводы действительны исключительно в пределах, оговоренных в данном отчете допущений и ограничивающих условий, и €вл€ютс€ нашими персональными, непредвз€тыми профессиональным анализом, мнени€ми и выводами;

мы не имеем ни в насто€щем, ни в будущем какого-либо интереса в объекте собственности, €вл€ющимс€ предметом данного отчета; мы также не имеем личной заинтересованности и предубеждени€ в отношении вовлеченных сторон;

наше вознаграждение ни в коей степени не св€зано с объ€влением заранее определенной стоимости или тенденции в определении стоимости в пользу клиента с суммой оценки стоимости, с достижением заранее оговоренного результата или с последующими событи€ми;

задание на оценку не основывалось на требовании определени€ минимальной или оговоренной цены;

приведенна€ в отчете информаци€ считаетс€ достаточной, использование дополнительной информации не ведет к существенному изменению характеристик, использованных при проведении оценки объекта оценки, а также не ведет к существенному изменению итоговой величины стоимости объекта оценки.

приведенна€ в отчете информаци€ считаетс€ достоверной, данна€ информаци€, по нашему мнению, соответствует действительности и позвол€ет пользователю отчета об оценке делать правильные выводы о характеристиках, исследовавшихс€ оценщиком при проведении оценки и определении итоговой величины стоимости объекта оценки, и принимать базирующиес€ на этих выводах обоснованные решени€.

ни одно лицо, кроме подписавших ќтчет, не оказывало значительного профессионального содействи€ в подготовке ќтчета;

оценщик лично произвел осмотр объекта оценки;

расчетна€ стоимость признаетс€ действительной на дату оценки.

ѕроведенный анализ позвол€ет сделать вывод, что справедлива€ (рыночна€) стоимость оцениваемых объектов (она же результат расчетов в рамках сравнительного подхода) составл€ет на дату оценки:

Ц  Ц  Ц

Ќасто€щее задание содержит требовани€ к проведению оценки справедливой (рыночной) стоимости 1.

ќбъектов оценки, составл€ющих активы «ѕ»‘ недвижимости Ђѕокровскийї, подготовлено в соответствии с требовани€ми ‘едерального закона от 29.11.2001 є156-‘« Ђќб инвестиционных фондахї, ѕравилами доверительного управлени€ «акрытым паевым инвестиционным фондом недвижимости Ђѕокровскийї и €вл€етс€ неотъемлемой частью договора на проведение оценки є1 от Ђ09ї €нвар€ 2013г.

ѕроцесс проведени€ оценки и содержание отчета об оценке должны соответствовать требовани€м, 2.

установленным ‘едеральным законом от 29.07.1998 є135-‘« Ђќб оценочной де€тельности в –оссийской ‘едерацииї, ‘едеральным законом от 29.11.2001 є156-‘« Ђќб инвестиционных фондахї, федеральными стандартами оценки ‘—ќ є1, є2, є3, а также —водом стандартов оценки (——ќ 2010) общероссийской общественной организации Ђ–оссийское общество оценщиковї (–ќќ).

¬ид стоимости объекта оценки: справедлива€ (рыночна€) стоимость.

3.

ќбъекты оценки:

4.

- 23 (двадцать три) жилых помещени€ (квартиры), расположенные по адресу: –оссийска€ ‘едераци€  раснодарский край г.  раснодар  арасунский внутригородской округ ул. им. Ћеонида Ћаврова, 8 имеющие характеристики, указанные в ѕриложении к насто€щему «аданию;

ƒата выдачи задани€ на оценку: "28" но€бр€ 2016г.

5.

—рок проведени€ оценки: 3 (три) рабочих дн€ с даты выдачи насто€щего «адани€ на проведение оценки.

6.

—тоимость работ по оценке: 23 000 (двадцать три тыс€чи) рублей.

7.

ѕор€док и срок оплаты: оплата производитс€ путем перечислени€ суммы 23 000 (двадцать три тыс€чи) рублей 8.

на расчетный счет ќценщика в течение 10 (дес€ти) рабочих дней с даты подписани€ акта приема Ц передачи выполненных работ по «аданию є169.

Ц  Ц  Ц

23 1 4 1 1 49,90 33 1 4 1 1 40,60 64 1 7 1 1 46,10 129 1 13 1 1 44,6 130 1 13 1 1 46,20 174 1 2 2 1 39,70 185 1 3 2 1 39,80 220 1 7 2 1 44,70 287 1 13 2 1 40,70 295 1 13 2 1 39,70 328 1 2 3 1 47,90 401 2 10 3 1 61,10 438 1 13 3 1 47,10 468 2 2 4 1 54,70 469 2 2 4 1 54,60 497 1 4 4 1 40,80 516 2 6 4 1 55,60 517 2 6 4 1 55,60 521 1 6 4 1 40,50 524 1 7 4 1 42,60

ѕохожие работы:

Ђ»нф орм а ц»онные т е х нолог»» в с»ст еме образова н» €, а г ропромыш ленно ст », б»р ж евой с»ст еме. з а щ»щенные »нф орм а ц»онные с»ст емы орга нов го суд а р ст венного у пра влен» € » соц» а льной сферы »нформац»онно-анал»т»ческа...ї

ЂMC Private Banking Card —трахование покупок дл€ карточки Swedbank AS MC Private Banking Card ”слови€ страховани€ покупок помогут ¬ам пон€ть, в каком объеме застрахованы товары, оплаченные ¬ашей банковской карточкой. ќб€зательно ознако...ї

Ђ».¬. ѕ≈“–ќ¬ ( омпани€ УѕрологФ), ¬. ƒќЋЋ ( омпани€ У3S-Smart Software Solutions GmbHФ) ќтладка прикладных ѕЋ  программ в CoDeSys (часть 9)1  ак и было запланировано в предыдущей статье, мы переходим к методам создани€ и отладки многозадачных проектов. Ќо прежде чем углубл€тьс€ в тонко...ї

Ђ‘онд "≈динство во им€ россии" ≈ж≈м≈с€чный журнал є 6 (150) июнь 2016 сод≈ржани≈ 3 в«√Ћ€д со сторонџ слово главного редактора ёрий Ѕочаров ёЅиЋ≈… 49 ѕочему мне все запрещено? ¬. а. никонову Ч 60 свободные русские а. ѕ. ¬ладиславле...ї

Ђё.¬. —ј‘ј–√јЋ»≈¬ Ё¬ќЋё÷»я —“ј“”—ј  ј—»ћќ¬— ќ√ќ ’јЌ—“¬ј ¬ –јћ ј’ –”—— ќ… √ќ—”ƒј–—“¬≈ЌЌќ—“»  лючевые слова: государственность, статус, дань, служилые татары, дипломати€, воеводы, полномочи€, христианизаци€. –ассмотрено положение ханства в системе русской государственности, а также статуса правителей  ...ї

ЂMathematica Slovaca Martin Gavalec; Danica Jakubkov-Studenovsk ќ ширине категoрии мoнoунарных алгебр Mathematica Slovaca, Vol. 28 (1978), No. 3, 263276 Persistent URL: http://dml.cz/dmlcz/136182 Terms of use: © Mathematical Institute of the Slovak Academy of Sciences, 1978 Institute of Mathematics of the Academy of Science...ї

Ђ»сх. є 541/ 512Ц 3/3-5 от 22. 08. 2011 года. ќ ѕ–≈«≈Ќ“ј÷»» ћ≈∆ƒ”Ќј–ќƒЌќ√ќ ѕ–ќ≈ “ј "∆»«Ќ№". ќ√Ћј¬Ћ≈Ќ»≈.0. ¬ступление.... стр. 1 1 —писок первой очереди стран международной программы "∆изнь".стр. 2 -3 2. —писок второй очереди стран международной программы"∆изнь"....ї

Ђјналитическа€ записка о состо€нии и проблемах законотворчества є 130 —ент€брь 2015 Ќовый закон дл€ торгово-промышленных палат «акон –оссийской ‘едерации "ќ торгово-промышленных палатах в –оссийской ‘едерации" (далее Ц «акон) был прин€т...ї

Ђѕо вопросам продаж и поддержки обращайтесь: јрхангельск (8182)63-90-72  алининград (4012)72-03-81 Ќижний Ќовгород (831)429-08-12 —моленск (4812)29-41-54 јстана +7(7172)727-132  алуга (4842)92-23-67 Ќовокузнецк (3843)20-46-81 —очи (862)225-72-31 Ѕелгород (4722)40-23-64  емерово (3842)65-04-62 Ќовос...ї

Ђ„ј—“№ v –џЌ » ‘ј “ќ–ќ¬ ѕ–ќ»«¬ќƒ—“¬ј 5.1 «адачи «адача є 1 ‘ункци€ полезности индивида U ( I, F) = I + 200 R, где I Ч суточный доход, R Ч свободное врем€ (часов в сутки).Ќайти объем предложени€ труда пр...ї

ЂELAN3-ALARM —≈“≈¬ќ…  ќћћ”Ќ» ј“ќ– –уководство ѕользовател€ v1.0 —овместимо с системами: Х ESIM364 v02.07.00 и выше.ќсновные функции: Х ѕоддерживаемое Ethernet подключение: 10/100 ћбит.Х ƒоступ к интернету в ESIM364 через Ethernet инте...ї

Ђ¬. ѕ. Ћеонтьев «накомства и общение в »нтернете "«накомства и общение в интернете": ќЋћј ћедиа √рупп; ћосква; 2008 ISBN 978-5-373-01749-7 LdGray јннотаци€ ¬семирна€ сеть давно влилась в наше существование и стала его неотъемлемой ч...ї

Ђ–оль земских и уездных исправников в управлении –остовским уездом ярославской губернии 1777Ц1917 гг. ј. ¬. ћалахов ѕосле создани€ ≈катериной II ярославской губернии в 1777 г. –остов как уездный город вошел в состав губернии. ≈го уездную администрацию, подчиненную губернскому правлению, представл€л нижний земский суд, который стал главным исполнител...ї

Ђ¬естник “√ј—” є 4, 2011 27 ”ƒ  727.004.69:721.05 ћќ–√”Ќ Ќ» ќЋј… јЌј“ќЋ№≈¬»„, канд. архит., профессор, nik-morgun@yandex.ru »—ј ќ¬ј —¬≈“ЋјЌј јЋ≈ —јЌƒ–ќ¬Ќј, аспирант, svetlisakova@rambler.ru »нститут архитекту...ї

Ђћинистерство –оссийской ‘едерации по делам гражданской обороны, чрезвычайным ситуаци€м и ликвидации последствий стихийных бедствий √ќ—”ƒј–—“¬≈ЌЌџ… ƒќ Ћјƒ ќ —ќ—“ќяЌ»» «јў»“џ Ќј—≈Ћ≈Ќ»я » “≈––»“ќ–»… –ќ——»…— ќ… ‘≈ƒ≈–ј÷»» ќ“ „–≈«¬џ„ј…Ќџ’ —»“”ј÷»… ѕ–»–ќƒЌќ√ќ » “≈’Ќќ√≈ЌЌќ√ќ ’ј–ј ...ї








 
2017 www.lib.knigi-x.ru - ЂЅесплатна€ электронна€ библиотека - электронные материалыї

ћатериалы этого сайта размещены дл€ ознакомлени€, все права принадлежат их авторам.
≈сли ¬ы не согласны с тем, что ¬аш материал размещЄн на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.